Greenwich, CT -
United Rentals, Inc. (NYSE : URI) a annoncé aujourd’hui avoir signé un accord définitif pour vendre son activité de contrôle du trafic à HTS Acquisition, Inc., une entité nouvellement formée par des sociétés affiliées d’investisseurs en capital-investissement Wynnchurch Capital Partners et Oak Hill Special Opportunities Fund, L.P.
Selon les termes de l’accord, l’acquisition HTS paiera à United Rentals 85 millions de dollars en espèces, sous réserve de certains fonds de roulement et d’autres ajustements. La transaction, qui devrait être conclue au cours du premier trimestre 2007, est soumise à certaines conditions de clôture habituelles, mais n’est pas conditionnée à la réception d’approbations réglementaires ou de financement de l’acheteur.
L’activité de contrôle de la circulation de United Rentals représente l’un des trois segments de reporting financier de l’entreprise. En 2005, le chiffre d’affaires du contrôle de la circulation pour l’année complète s’élevait à 270 millions de dollars, soit 8 % du chiffre d’affaires total. En comparaison, le principal segment d’activité de l’entreprise, les locations générales, a déclaré 3,11 milliards de dollars de revenus en 2005, soit 87 % du chiffre d’affaires total.
Wayland Hicks, président-directeur général de United Rentals, a déclaré : « La vente de notre activité de contrôle de la circulation soutient notre stratégie consistant à concentrer nos ressources sur les entreprises où nous avons les plus grandes occasions de croissance financière et de leadership du marché. Bien que nos opérations de contrôle de la circulation aient connu une amélioration constante pendant la majeure partie de l’année 2006, nos segments généraux de location et de sécurité des tranchées, de pompe et d’électricité sont plus cohérents avec nos forces et notre vision fondamentales. »
Suite à l’accord définitif, United Rentals prévoit de comptabiliser une perte du quatrième trimestre 2006 à la vente dans la plage de 0,19 à 0,24 USD par action diluée. Cette perte à la vente, ainsi que les résultats de la période précédente et de l’année complète 2006 pour le segment du contrôle de la circulation, seront reflétés dans les opérations abandonnées lorsque l’entreprise communiquera ses résultats du quatrième trimestre et de l’année complète 2006. La cession ne devrait pas avoir d’impact important sur les résultats de 2007.
À propos de United Rentals
United Rentals, Inc. est la plus grande entreprise de location d’équipement au monde, avec un réseau intégré de plus de 760 succursales de location dans 48 États, 10 provinces canadiennes et le Mexique. Les 13 900 employés de l’entreprise servent les clients de la construction et de l’industrie, les services publics, les municipalités, les propriétaires et autres. L’entreprise propose à la location plus de 20 000 catégories d’équipement de location pour un coût d’origine total de 4,1 milliards de dollars. United Rentals est membre de l’indice MidCap 400 de Standard & Poor’s et de l’indice Russell 2000® et a son siège social à Greenwich, Conn. Des renseignements supplémentaires sur United Rentals sont disponibles sur le site www.unitedrentals.com.
À propos de Wynnchurch Capital
Wynnchurch Capital est une société privée de gestion d’investissements avec plus de 500 millions de dollars de capital sous gestion dans des fonds de capital-investissement. Wynnchurch est spécialisée dans les rachats de gestion, les recapitalisations, les restructurations, les acquisitions et les investissements en capital de croissance. L’objectif de l’entreprise est de s’associer à des entreprises du marché intermédiaire aux États-Unis et au Canada qui ont le potentiel d’une croissance et d’une amélioration substantielles des profits. Des renseignements supplémentaires sur Wynnchurch Capital Partners, dont les bureaux sont situés à Chicago, Détroit et Montréal, sont disponibles sur le site wynnchurch.com.
À propos d’Oak Hill Special Opportunities Fund, L.P.
Oak Hill Special Opportunities Fund, L.P., avec 500 millions de dollars de capital engagé, se concentre sur les occasions d’investissement dans des situations spéciales. Le fonds est une coentreprise entre Oak Hill Advisors, L.P., une société d’investissement axée sur le crédit, et Oak Hill Capital Partners, une société de capital-investissement, et est l’un des nombreux partenariats d’Oak Hill qui comprennent collectivement plus de 20 milliards de dollars de capital d’investissement.
De plus, nos activités et nos opérations sont soumises à une variété de risques et d’incertitudes, dont beaucoup échappent à notre contrôle, et, par conséquent, les résultats réels peuvent différer sensiblement de ceux projetés par toute déclaration prospective. Les facteurs qui pourraient faire varier les résultats réels de ceux projetés comprennent, sans toutefois s’y limiter, les éléments suivants : (1) des conditions économiques ou industrielles plus faibles ou défavorables peuvent réduire la demande et les prix de nos produits et services, (2) les dépenses de construction non résidentielle, ou un financement gouvernemental pour les infrastructures et autres projets de construction, peut ne pas atteindre les niveaux attendus, (3) il se peut que nous n’ayons pas accès au capital dont nos activités ou plans de croissance pourraient avoir besoin, (4) toutes les entreprises que nous acquérons pourraient avoir des responsabilités non découvertes, peut mettre nos capacités de gestion à rude épreuve ou être difficile à intégrer, (5) les tarifs que nous pouvons facturer peuvent augmenter moins que prévu, ou les coûts que nous encourons peuvent augmenter plus que prévu, (6) nous avons un effet de levier important, ce qui nous oblige à utiliser une partie importante de notre flux de trésorerie pour le service de la dette et peut limiter notre flexibilité à répondre à des conditions commerciales imprévues ou défavorables, (7) nous n’avons pas encore corrigé avec succès une faiblesse importante précédemment identifiée dans nos contrôles internes liés à notre processus de clôture financière, (8) nous faisons l’objet d’une enquête continue de la SEC, et il ne peut y avoir aucune garantie que son résultat ne nécessitera pas de changements supplémentaires dans nos politiques et pratiques comptables, les retraitements des états financiers, révisions des résultats ou des directives, ou ont des conséquences négatives pour nous, et (9) nous pouvons engager des dépenses importantes supplémentaires dans le cadre de l’enquête de la SEC, les actions collectives et les actions dérivées qui ont été intentées à la lumière de l’enquête de la SEC, ou autre litige, les questions réglementaires ou d’enquête, y afférents ou autrement. Pour une description plus complète de ces incertitudes et d’autres incertitudes possibles, veuillez consulter notre rapport annuel sur formulaire 10-K pour l’exercice clos le 31 décembre 2005, ainsi que nos dépôts ultérieurs auprès de la SEC. Nos déclarations prévisionnelles contenues dans le présent document ne valent qu’à la date des présentes, et nous ne nous engageons pas à mettre à jour ou à publier publiquement toute révision des déclarations prévisionnelles afin de refléter de nouvelles informations ou des événements, circonstances ou changements ultérieurs dans les attentes.
Mandrin Wessendorf
Vice-président, Relations avec les investisseurs et communications d’entreprise
United Rentals, Inc.
(203) 618-7318
cwessendorf@ur.com
Todd Helvie
Vice-président senior et contrôleur
United Rentals, Inc.
(203) 618-7169
thelvie@ur.com
